衍生财经LOGO
发布时间:2019-11-28 00:00:00

衍生财经

搜索
订阅号

微信扫一扫关注

>
>
如何做好期权投资的资金管理

如何做好期权投资的资金管理

  • 发布时间:2020-07-09 13:26
  • 作者:衍生财经
  • 来源:衍生财经
  • 访问量:

导读期权作为一种金融产品,其所具有的金融杠杆、保险功能等等特性,是一种是非常优秀但却复杂的投资工具。但作为投资产品之一毕竟存在风险,那么作为期权投资者如何更好的管理资金,也是值得投资者去思考的一个问题。

如何做好期权投资的资金管理

导读期权作为一种金融产品,其所具有的金融杠杆、保险功能等等特性,是一种是非常优秀但却复杂的投资工具。但作为投资产品之一毕竟存在风险,那么作为期权投资者如何更好的管理资金,也是值得投资者去思考的一个问题。

  • 分类:期权知识
  • 作者:衍生财经
  • 来源:衍生财经
  • 发布时间:2020-07-09 13:26
  • 访问量:

期权作为一种金融产品,其所具有的金融杠杆、保险功能等等特性,是一种是非常优秀但却复杂的投资工具。但作为投资产品之一毕竟存在风险,那么作为期权投资者如何更好的管理资金,也是值得投资者去思考的一个问题。

对于普通投资者来说,利用期权进行投资既能够提高资金利用效率,获得额外收益,也能够对投资者现有投资头寸进行保护,是十分理想的金融工具。

但另一方面,期权本身具有的高杠杆性也同样带来了投机时的高风险性。

举个例子,如果你看涨一只股票而买入了虚值的认购期权,若在期权到期日该合约未能如期超过约定的行权价格,则前期买入期权付出的权利金将全部丧失殆尽(尽管该股票已经一定幅度上涨,但并未超过约定的权利金水平)。

所以,一个好的投资规划,一方面是对宏观基本面甚至证券价格的正确判断;另一方面,就是在投资过程中对资金的有效管理。

资金管理是成功投资的先决条件,如果没有有效的资金管理,那么即使拥有优秀的趋势判断能力,也可能无法盈利。

资金管理有许许多多的思路,但最终的一条原则就是控制风险,最大化收益。我们来一步一步地分析一些简单的资金管理方法。

愈挫愈勇

有这样一个赌徒,希望能够追求稳定的每天5元的收益。于是他会每次到达赌场里拿出其5元的资产进行对赌,若赢了,就收手收取当日5%的收益。若输掉一局后,下一次都加注到之前亏损的2倍。

这样如果他在后一局赢得赌局,则能将之前的损失一并收回,并在此时他会再下注5元。即使第一局输掉,如果他连赢两局一样可以获得5元的收益。

这种“加倍法”看起来是一个稳赚不赔的买卖,但是仔细想来,其可行的前提是,这个赌徒有无限的资金能够用于对赌。如果赌徒只有100元的资产,且赌场不允许其赊账的话,很有可能在他连续4次失败后就会破产,并且永远不能翻身。

这个资金管理策略,在风险控制上,充满了赌性,显然是没有实际价值的。

越战越勇

同样的情况下,有这样一个赌徒,他没有固定的收益追求,但他严格执行以下资金管理方法。

第一局赌注为5元,如果输,后一次就只赌上前一次赌资一半;但是如果赢下第一局,则后一次的赌资就是上一局的赌注翻番,直到输掉一局(此时会损失5元),赌注变为初始赌注的一半。

在这种情况下,如果该赌徒手气很顺,则可能在一天内取得巨量的收益。该赌徒手气很背,也不会亏掉超过10块。这是一种偏向于保守的策略,有可能取得超额的收益,但也对单日内的风险给与了控制。

缺点在于一旦进入亏损的循环,则需要多局的胜利来挽回。

所以,在实际的期权交易中,要根据不同的市场行情来制定不同的期权交易策略,但要把风险考虑在第一位,才能在市场中存活的更久。

版权说明 衍生财经文章仅供学习、参考和交流,不构成绝对建议。如需复制和转载,请作者在文章开始处或文尾标注原文链接,感谢您的配合。

相关阅读

评论

我要评论
验证码:
验证码错误!
发布
全部评论
已有0条评论
暂时没有内容信息显示
请先在网站后台添加数据记录。

推荐专栏

50ETF期权如何操作?
50ETF期权如何操作?
50ETF期权如何操作?事实上交易过程就是买一张合约或者是卖出一张合约,怎么买和怎么卖需要技术来进行选择。接下来为大家讲讲,50ETF期权的操作流程,希望对大家有帮助。
50ETF期权如何操作?事实上交易过程就是买一张合约或者是卖出一张合约,怎么买和怎么卖需要技术来进行选择。接下来为大家讲讲,50ETF期权的操作流程,希望对大家有帮助。
有哪些必须掌握的期权专业术语?
有哪些必须掌握的期权专业术语?
在进行期权投资的时候,经常会用到一些专业术语。如果对于期权的专业术语还是处于一知半解的状态,就会错失掉一些投资的良机。那么有哪些必须掌握的期权专业术语?下面一起来学习一下吧!
在进行期权投资的时候,经常会用到一些专业术语。如果对于期权的专业术语还是处于一知半解的状态,就会错失掉一些投资的良机。那么有哪些必须掌握的期权专业术语?下面一起来学习一下吧!
深度实值期权合约存在的原因
深度实值期权合约存在的原因
我们在T型报价上看到,有部分期权合约价格非常高,属于深度实值期权,也就是说标的价格早达到了,那这些深度实值期权合约存在的原因是什么?
我们在T型报价上看到,有部分期权合约价格非常高,属于深度实值期权,也就是说标的价格早达到了,那这些深度实值期权合约存在的原因是什么?
如何判断50ETF期权市场行情?
如何判断50ETF期权市场行情?
50ETF期权在本质上也是一种方向性的投资工具,所以对于投资者来说,看懂期权行情也是最基本的能力要求。那么如何判断50ETF期权市场行情?下面给大家分享以下经验,希望能为各位投资者提供帮助。
50ETF期权在本质上也是一种方向性的投资工具,所以对于投资者来说,看懂期权行情也是最基本的能力要求。那么如何判断50ETF期权市场行情?下面给大家分享以下经验,希望能为各位投资者提供帮助。
50ETF期权常见的交易方式有哪几种?
50ETF期权常见的交易方式有哪几种?
相比于股票和期货,50ETF期权是一种更为复杂也更为灵活的投资工具。每一个参与期权交易的投资者都会对交易市场进行观察研究,想要在不同的实践中找到适合自己的交易方式。那么50ETF期权常见的交易方式有哪几种?下面就为大家详细介绍一下。
相比于股票和期货,50ETF期权是一种更为复杂也更为灵活的投资工具。每一个参与期权交易的投资者都会对交易市场进行观察研究,想要在不同的实践中找到适合自己的交易方式。那么50ETF期权常见的交易方式有哪几种?下面就为大家详细介绍一下。
上证50ETF期权高杠杆以小博大
发布时间:2019-11-25 00:00:00
恒鑫(广东)证券信息咨询服务有限公司

热门阅读

阿里巴巴、京东、美团等股票开市急挫,上演黑色“双11”
阿里巴巴、京东、美团等股票开市急挫,上演黑色“双11”
香港上市的内地电商股周三经历“黑色双11”,阿里巴巴9988.HK开盘大跌7.41%,腾讯0700.HK下挫5.71%,其他多只电商股均显著走低,拖累恒生科技股指数.HSTECH低开2.98%。
香港上市的内地电商股周三经历“黑色双11”,阿里巴巴9988.HK开盘大跌7.41%,腾讯0700.HK下挫5.71%,其他多只电商股均显著走低,拖累恒生科技股指数.HSTECH低开2.98%。
瑞典禁止华为设备用于该国5G网络,中止5G频谱拍卖
瑞典禁止华为设备用于该国5G网络,中止5G频谱拍卖
路透斯德哥尔摩11月9日 - 瑞典电信监管机构PTS周一中止5G频谱拍卖。该决定将中国电信设备厂商华为排除在5G网络建设之外。
路透斯德哥尔摩11月9日 - 瑞典电信监管机构PTS周一中止5G频谱拍卖。该决定将中国电信设备厂商华为排除在5G网络建设之外。
美股标普500指数大涨,受辉瑞新冠疫苗试验结果利好刺激
美股标普500指数大涨,受辉瑞新冠疫苗试验结果利好刺激
路透纽约11月9日 - 美国标普500指数和道琼斯工业指数周一大涨,但收于纪录高位下方,因在新冠疫苗后期试验取得首批积极数据后,经济全面复苏终于在望。
路透纽约11月9日 - 美国标普500指数和道琼斯工业指数周一大涨,但收于纪录高位下方,因在新冠疫苗后期试验取得首批积极数据后,经济全面复苏终于在望。
新冠病毒疫苗或很快问世,但是否有足够多的人接种?
新冠病毒疫苗或很快问世,但是否有足够多的人接种?
路透苏黎世/伦敦11月9日 - 新冠病毒疫苗的实验结果看起来很不错,政府和药厂接下来面临一项艰巨挑战:说服全世界的人接种。
路透苏黎世/伦敦11月9日 - 新冠病毒疫苗的实验结果看起来很不错,政府和药厂接下来面临一项艰巨挑战:说服全世界的人接种。
猪肉价格下降,中国10月CPI同比仅涨0.5%
猪肉价格下降,中国10月CPI同比仅涨0.5%
中国国家统计局周二公布,10月居民消费价格指数(CPI)同比上涨0.5%,低于路透调查预估中值0.8%,下行破“1”并创下2009年10月以来最小涨幅,当时为-0.5%。
中国国家统计局周二公布,10月居民消费价格指数(CPI)同比上涨0.5%,低于路透调查预估中值0.8%,下行破“1”并创下2009年10月以来最小涨幅,当时为-0.5%。
50etf期权可以做空吗?
50etf期权可以做空吗?
期权产品中最受到大家关注的就是50etf期权了,有投资者会有这样的疑问,50etf期权可以做空吗?怎么利用做空来赚钱呢?详情可参考以下内容。
期权产品中最受到大家关注的就是50etf期权了,有投资者会有这样的疑问,50etf期权可以做空吗?怎么利用做空来赚钱呢?详情可参考以下内容。
期权什么时候适合进行加仓?
期权什么时候适合进行加仓?
加仓可以说是一种很常见的期权操作手段了,一般加仓是发生在行情有大涨趋势的时候,这个时候期权投资者通过追加仓位来增加自己的收益。
加仓可以说是一种很常见的期权操作手段了,一般加仓是发生在行情有大涨趋势的时候,这个时候期权投资者通过追加仓位来增加自己的收益。
50ETF期权交易手续费是多少?收单边还是双边?
50ETF期权交易手续费是多少?收单边还是双边?
投资50ETF期权,很多朋友都很关心手续费的问题。那么50ETF期权交易手续费是多少?收单边还是双边?下面就为大家详细介绍一下50ETF期权交易手续费的相关内容。
投资50ETF期权,很多朋友都很关心手续费的问题。那么50ETF期权交易手续费是多少?收单边还是双边?下面就为大家详细介绍一下50ETF期权交易手续费的相关内容。
有哪些必须掌握的期权专业术语?
有哪些必须掌握的期权专业术语?
在进行期权投资的时候,经常会用到一些专业术语。如果对于期权的专业术语还是处于一知半解的状态,就会错失掉一些投资的良机。那么有哪些必须掌握的期权专业术语?下面一起来学习一下吧!
在进行期权投资的时候,经常会用到一些专业术语。如果对于期权的专业术语还是处于一知半解的状态,就会错失掉一些投资的良机。那么有哪些必须掌握的期权专业术语?下面一起来学习一下吧!
深度实值期权合约存在的原因
深度实值期权合约存在的原因
我们在T型报价上看到,有部分期权合约价格非常高,属于深度实值期权,也就是说标的价格早达到了,那这些深度实值期权合约存在的原因是什么?
我们在T型报价上看到,有部分期权合约价格非常高,属于深度实值期权,也就是说标的价格早达到了,那这些深度实值期权合约存在的原因是什么?
客服微信二维码

客服微信二维码

微信公众号

微信公众号

底部信息
发布时间:2019-12-04 00:00:00

Copyright©2019. 衍生财经 All Rights Reserved 粤ICP备19136238号 网站地图